Asuntolainoista yhtiölainoihin
Salmi, Patrick (2021)
2021
Kauppatieteiden kandidaattiohjelma - Bachelor's Programme in Business Studies
Johtamisen ja talouden tiedekunta - Faculty of Management and Business
This publication is copyrighted. You may download, display and print it for Your own personal use. Commercial use is prohibited.
Hyväksymispäivämäärä
2021-05-10
Julkaisun pysyvä osoite on
https://urn.fi/URN:NBN:fi:tuni-202105034285
https://urn.fi/URN:NBN:fi:tuni-202105034285
Tiivistelmä
Tämä tutkielma käsittelee suomalaisten kotitalouksien velkaantuneisuuskehitystä 2000-luvun aikana. Tutkielmassa tarkastellaan syitä kotitalouksien velkaantuneisuuden kasvuun sekä velkaantuneisuuden makrotaloudellisia vaikutuksia. Tutkielman pääpaino on taloyhtiölainojen tarkastelussa, ja sen tavoitteena onkin selvittää syitä taloyhtiölainojen lisääntymisen taustalla ja tarkastella niiden lisääntymisen vaikutuksia niin kotitalouksien kuin koko yhteiskunnan näkökulmasta. Tutkielmassa lopussa myös luodaan katsaus lainsäätäjien ehdotuksiin ja käynnissä oleviin hankkeisiin, joiden avulla yksityisen velkaantuneisuuden tasoa pyritään hillitsemään kestävälle tasolle.
Tutkielman teemoja tarkastellaan kirjallisuuskatsauksen keinoin. Lähdeaineistona käytetty kirjallisuus kattaa laajan kokonaisuuden sisältäen esimerkiksi lehtiartikkeleita, asiantuntijoiden lausuntoja sekä ministeriöiden koostamia selvityksiä velkaantuneisuudesta.
Tulosten perusteella voidaan todeta suomalaisten kotitalouksien velkaantuneisuuden kasvaneen ennätyslukemiin. Kehitykseen ovat vaikuttaneet erityisesti henkilökohtaisten asuntolainojen sekä taloyhtiölainojen lisääntyminen. Suhteellisen uutena ilmiönä havaitaan taloyhtiölainojen merkityksen kasvaneen huomattavasti suomalaisten kotitalouksien velkaantuneisuuskehityksessä 2010-luvulla. Niiden lisääntymisessä piileviä riskejä ei ole vielä kuitenkaan kokonaisvaltaisesti havaittu, eivätkä ne ole realisoituneet täysimääräisesti. Monet tahot ovat kuitenkin huolestuneet niiden lisääntyneestä käytöstä.
Kotitalouksien velkaantuneisuus on kiinteässä suhteessa esimerkiksi asunto- ja luottomarkkinoiden kehitykseen, joten sen riskit vaikuttavat koko yhteiskunnan makrovakauteen. Kotitalouksien liiallista velkaantuneisuutta tulisikin pyrkiä rajoittamaan ja estämään sen aiheuttamia makrotaloudellisia vaikutuksia. Kuitenkin tällä hetkellä Suomen velkaantuneisuuden hallintaan kohdistuva makrovakausvälineistö on puutteellinen.
Suomalaisten kotitalouksien velkaantuneisuuden tulevaisuus on monilta osin epävarma. Suomessa käynnissä olevat useat hankkeet velkaantuneisuuden hallitsemiseksi kertovat aiheen tärkeydestä ja siitä, että myös lainsäätäjät ovat havahtuneet velkaantuneisuudessa piileviin riskeihin ja ryhtyneet toimiin niiden realisoitumisen estämiseksi.
Tutkielman teemoja tarkastellaan kirjallisuuskatsauksen keinoin. Lähdeaineistona käytetty kirjallisuus kattaa laajan kokonaisuuden sisältäen esimerkiksi lehtiartikkeleita, asiantuntijoiden lausuntoja sekä ministeriöiden koostamia selvityksiä velkaantuneisuudesta.
Tulosten perusteella voidaan todeta suomalaisten kotitalouksien velkaantuneisuuden kasvaneen ennätyslukemiin. Kehitykseen ovat vaikuttaneet erityisesti henkilökohtaisten asuntolainojen sekä taloyhtiölainojen lisääntyminen. Suhteellisen uutena ilmiönä havaitaan taloyhtiölainojen merkityksen kasvaneen huomattavasti suomalaisten kotitalouksien velkaantuneisuuskehityksessä 2010-luvulla. Niiden lisääntymisessä piileviä riskejä ei ole vielä kuitenkaan kokonaisvaltaisesti havaittu, eivätkä ne ole realisoituneet täysimääräisesti. Monet tahot ovat kuitenkin huolestuneet niiden lisääntyneestä käytöstä.
Kotitalouksien velkaantuneisuus on kiinteässä suhteessa esimerkiksi asunto- ja luottomarkkinoiden kehitykseen, joten sen riskit vaikuttavat koko yhteiskunnan makrovakauteen. Kotitalouksien liiallista velkaantuneisuutta tulisikin pyrkiä rajoittamaan ja estämään sen aiheuttamia makrotaloudellisia vaikutuksia. Kuitenkin tällä hetkellä Suomen velkaantuneisuuden hallintaan kohdistuva makrovakausvälineistö on puutteellinen.
Suomalaisten kotitalouksien velkaantuneisuuden tulevaisuus on monilta osin epävarma. Suomessa käynnissä olevat useat hankkeet velkaantuneisuuden hallitsemiseksi kertovat aiheen tärkeydestä ja siitä, että myös lainsäätäjät ovat havahtuneet velkaantuneisuudessa piileviin riskeihin ja ryhtyneet toimiin niiden realisoitumisen estämiseksi.
Kokoelmat
- Kandidaatintutkielmat [9204]